Куди рухається торгівля електронними сигаретами між Китаєм і Сполученими Штатами в очікуванні різкого підвищення тарифів?

Куди рухається торгівля електронними сигаретами між Китаєм і Сполученими Штатами в очікуванні різкого підвищення тарифів?

Оскільки Трамп збирається вдруге увійти до Білого дому, підвищення США мит на китайські товари стало загальним очікуванням. Яким буде майбутній напрям торгівлі електронними сигаретами між Китаєм і Сполученими Штатами, як найбільший у світі ланцюжок постачання електронних сигарет і найбільший ринок? Що буде більшим ризиком: підвищення податків, дотримання законодавства чи переміщення галузі? Глибокий звіт від 2Firsts.
Відмова від відповідальності:

[1] Ця стаття обговорює лише регулювання електронних сигарет і бізнес-питання, і весь вміст призначений лише для читачів у глобальній новітній тютюновій промисловості.

[2] Ця стаття не містить аналізу та коментарів щодо будь-яких політичних чи дипломатичних питань. Весь вміст цієї статті не можна цитувати з політичною чи дипломатичною метою.

[3] Зауваження та думки відповідних осіб, залучених до цієї статті, призначені лише для передачі об’єктивної інформації та не відображають точку зору 2Firsts. У цій статті 2Firsts не коментує погляди відповідних осіб в інших сферах.

[4] Заяви про поточні справи та дипломатію є предметом офіційних заяв.

25 листопада новообраний президент США Дональд Трамп опублікував два пости на заснованій ним соціальній платформі "Truth social", заявивши, що з першого дня свого правління значно підвищить мита на товари з Мексики, Канади та Китаю. Серед них мито в розмірі 25% накладено на всі продукти, що надходять до США з Канади та Мексики. Для товарів з Китаю додаткове мито в розмірі 10% додається до тарифу в 25%, який вже був доданий під час його попереднього терміну. Раніше під час кампанії Трамп заявив, що пропонував ввести мита до 60% на всі китайські товари.

4 грудня 2018 року Трамп назвав себе «експертом з тарифів»|Джерело: офіційний акаунт Трампа X

Озираючись на термін 2017-2021, адміністрація Трампа часто використовувала мита та інші засоби для коригування структури торгівлі США. Серед них наймасштабніші мита 301 встановлювали мита від 7,5% до 25% на китайські товари вартістю понад 300 мільярдів доларів США, включаючи обладнання для електронних сигарет і запчастини.

У сфері електронних сигарет Китай є найбільшим центром ланцюга поставок, виробляючи понад 90% електронних сигарет у світі. Сполучені Штати є найбільшим ринком світу. Китайсько-американська торгівля електронними сигаретами займає ключову позицію у світі. Який вплив це матиме на китайсько-американську торгівлю електронними сигаретами заява Трампа про значне підвищення тарифів Китаєм після його вступу на посаду? Крім торгівлі, як відповідність, відтік промисловості та інші проблеми вплинуть на напрямок китайсько-американської торгівлі. 2Перші спілкувалися з багатьма практиками галузі.

Гра між підвищенням тарифів і сірим тарифом

У 2018 році Китай і США домовилися про тарифи. Лише в січні 2020 року обидві сторони досягли першого етапу китайсько-американської торгової угоди. Сполучені Штати погодилися знизити нові мита на китайські товари вартістю $120 млрд вдвічі до 7,5% протягом 30 днів. Однак 25-відсоткове мито, введене Сполученими Штатами раніше на товари вартістю 250 мільярдів доларів, залишилося без змін, а обладнання та запчастини для електронних сигарет були серед 250 мільярдів доларів.

Митна вартість обладнання для електронних сигарет, частин і електронних рідин, імпортованих до Сполучених Штатів з 2016 по 2018 рік|Джерело: Управління звітності уряду США

Пан А, який багато років займається логістикою електронних сигарет, розповів 2Firsts, що звичайний декларований тариф на електронні сигарети з Китаю, які надходять до Сполучених Штатів, становить «27.86%». Серед них «початковий тариф становив 2.86%, а додатковий тариф становив 25%».

Він визнав, що «останнього разу, коли адміністрація Трампа збільшила його на 25%, це не мало великого впливу на нас загалом».

Пан А сказав, що після останнього підвищення тарифів багато компаній галузі вирішили відправляти до Сполучених Штатів через «сіру митницю». Якщо дотримуватись звичайного стандарту тарифів на електронні сигарети США, логістика та інші витрати на продукт повертатимуться на ринковий термінал.

У заяві Трампа про «10%» цього разу 10% є додатковим тарифом, що означає, що електронні сигарети підлягатимуть тарифу 37.86% (початковий тариф становить 2.{{6} }%, останній тариф 25%, а додатковий тариф 10%).

Пан А сказав: «Але якщо він справді запровадить тарифну політику 60% на всі китайські товари, це лише посилить інфляцію в Сполучених Штатах».

China Daily цитує дослідження, згідно з якими з 2018 року Сполучені Штати запровадили значні тарифи на деякі китайські товари, а американські агенти з імпорту, оптові та роздрібні торговці понесли понад 90% вартості додаткових тарифів. Вони передали тиск на виробників і кінцевих споживачів у вигляді «підвищення цін».

Індекс споживчих цін США|Джерело: Бюро статистики праці США

«Вовна завжди походить від овець. Підвищення тарифів збільшить тарифні витрати, і ціна продажу в Сполучених Штатах, природно, зросте». Пан А сказав.

Виробництво за кордоном, щоб уникнути тарифних санкцій

Пан А вважає, що якщо Сполучені Штати продовжуватимуть значно підвищувати та запроваджувати тарифи в майбутньому, це матиме більший вплив на провідних компаній з виробництва електронних сигарет, і вони «можуть перемістити свої позиції до Південно-Східної Азії». Він також зазначив, що багато компаній у Шеньчжені переїхали до Індонезії, В'єтнаму, Малайзії та інших місць для виробництва.

Згідно з відомою загальнодоступною інформацією, багато компаній з виробництва електронних сигарет вирішили побудувати заводи в Індонезії, включаючи такі відомі компанії, як Smoore, Meishenwei, Honeycomb Factory, Kikna та Jinjia.

Індонезійська фабрика Смура|Джерело: Smoore Indonesia

Згідно з даними, оприлюдненими Комісією з міжнародної торгівлі США (USITC) у червні 2023 року, у першій половині 2023 року Сполучені Штати імпортували лише 63,7% електронних сигарет із Китаю, тоді як електронні сигарети з Індонезії становили понад 35%. % своєї частки. Індонезія стала другим за величиною джерелом імпорту електронних сигарет у Сполучені Штати. Особливо у 2020 році Індонезія відновила торговельний режим найбільшого сприяння. Індонезія повинна платити лише імпортний тариф у розмірі 2,6% за комплекти електронних сигарет, які експортуються до Сполучених Штатів. Пільгова податкова ставка ще більше підвищує її конкурентоспроможність на ринку США.

Зміни в загальній кількості електронних сигарет, імпортованих Сполученими Штатами з Китаю та Індонезії|Створення діаграм: Дві переваги

Але все ще є приховані небезпеки у виробництві за кордоном. Оскільки Сполучені Штати посилюють свої торговельні санкції проти Китаю, деякі країни висловили своє небажання ставати "жилетами" Made in China. У грудні 2024 року заступник міністра інвестицій, торгівлі та промисловості Малайзії Лю Чжендун заявив, що Малайзія закликала китайські компанії не використовувати країну як транзитний пункт для перемаркування продуктів, щоб обійти тарифи США. Багатьом китайським компаніям рекомендують не інвестувати в Малайзію, якщо вони просто хочуть перемаркувати свою продукцію через Малайзію, щоб обійти тарифи США.

Галузь логістики: повітряний транспорт до морського транспорту, кілька способів зменшити вплив високих тарифів

Пан Бі, який багато років активно працює в галузі логістики, сказав 2Firsts, що згідно з попередніми заходами, вжитими Трампом після його вступу на посаду, підвищення тарифів неминуче, що безпосередньо призведе до зростання вартості американської електронної пошти. - логістика сигарет. Більшість компаній, що випускають електронні сигарети, як і раніше використовуватимуть «сірий чистий» метод для в’їзду в Сполучені Штати. Підвищення тарифів призведе до збільшення обсягів сірих розмитнень, а значить, зросте рівень перевірки.

Нещодавно він зауважив, що Сполучені Штати також посилили імпорт дрібних товарів. «Навіть зараз коносамент Гонконгу показує, що товари транскордонної електронної комерції будуть заблоковані, а митне оформлення ускладниться».

Говорячи про загальні методи реагування в галузі логістики, він сказав: «Ми використовуємо мультимодальний транспорт, щоб надавати клієнтам різноманітні транспортні рішення, щоб зменшити витрати на транспортування. Наприклад, використання Mason Express для транспортування електронних сигарет, обмеження часу становить 12 днів до Гонконгу та 15 днів до закордонних складів після плавання, а вартість транспортування становить одну третину авіаперевезення».

Чи можна транспортувати електронні сигарети до Сполучених Штатів транзитом через інші країни чи регіони для зниження тарифів? Він вважає, що "нерозмитнені" електронні сигарети в основному везуть з Південної Кореї, і наразі тарифи не можуть бути знижені.

«Митниця США знає, що 90% електронних сигарет надходить з Китаю, і транзит у різних регіонах в основному однаковий. Що стосується того, чи коригується маршрут транспортування, це насправді залежить від галузевих ресурсів митного оформлення кожної логістичної компанії. " Він сказав.

Електронні сигарети «Зроблено в Сполучених Штатах» важко досягти за короткий термін

«Знову зробимо Америку великою» — це головне політичне гасло Трампа. І одна з головних політичних стратегій — «виробничий рефлюкс», тобто залучення повернення та концентрації виробництва в Сполучених Штатах.

Що стосується основної податкової політики, Трамп заявив, що планує ще більше знизити ставку корпоративного податку для компаній, які виробляють продукцію в Сполучених Штатах, до 15%. У 2017 році Трамп вже знижував ставку податку з 35% до 21%.

Гасло передвиборчої кампанії президента Трампа на 2024 рік все ще звучить як «Зробити Америку знову великою»|Джерело: офіційний акаунт Трампа X

У відповідь пан B сказав 2Firsts, що виробництво точно не буде перенесено в США. «Екосистема індустрії електронних сигарет у Китаї дуже концентрована, а галузь добре оснащена, тому витрати на дослідження та розробки та виробництво електронних сигарет є найнижчими у світі. Передача промисловості дуже складна, і часті зміни політики США призвели до китайським компаніям, які не мають впевненості локалізувати виробництво в Сполучених Штатах».

Пан Б більш оптимістично налаштований щодо будівництва заводу в Південно-Східній Азії. Він вважає, що Південно-Східна Азія може виробляти дешеві електронні сигарети, але «незалежно від зовнішнього вигляду, стилю, функції, смаку та упаковки, текстуру мають лише ті, що виробляються в Китаї».

«Коротше кажучи: нашою основною перевагою є загальне лідерство за витратами». - сказав пан Б.

Малий бізнес: Ви можете уникнути тарифів, але ви не можете уникнути періоду облікового запису

Пан К., який тривалий час займався продажем електронних сигарет у Північній та Латинській Америці, сказав 2Firsts, що Сполучені Штати, здається, не підвищують тарифи на дрібні товари, особливо споживчі товари, такі як електронні сигарети, у короткостроково, але нагляд за електронними сигаретами може бути суворішим, особливо для компаній з високими вимогами відповідності.

Пан С вважає себе «дрібним гравцем» і зміна тарифів не вплине на його власну ситуацію.

«Це може вплинути на кількох лідерів, які особливо приділяють увагу дотриманню вимог, але це не вплине на нас, малих гравців».

Він пояснив: «Наші канали заробляють лише 50 центів або 1 юань. Поки ви дешевші за сигарети, люди будуть цим користуватися, і для нас, дилерів каналів, буде місце». Навпаки, його більше турбує безладна конкуренція на ринку США.

«Інволюція» стає дедалі серйознішою, а термін оплати в один місяць і навіть більше ускладнює виживання багатьох малих і середніх підприємств. Наприклад, 30 липня цього року компанія Shenzhen Wuke Technology Co., Ltd. видала «Повідомлення про призупинення виробництва та закриття компанії». У повідомленні зазначено, що «через вплив міжнародного ринку на кінцевих клієнтів товари непридатні для продажу, а велика сума платежу не була відшкодована, що призвело до серйозної нестачі коштів для компанії... Сторона бренду та агент США прямо збрехав і відмовився платити, що безпосередньо призвело до порушення грошового потоку компанії», і врешті-решт оголосив про призупинення виробництва та закриття, а також почне процедуру банкрутства.

Зміст «Повідомлення про призупинення виробництва та закриття компанії», виданого Shenzhen Wuke Technology Co., Ltd.|Джерело: Wuke Technology

Хоча деякі компанії нещодавно вирішили скоротити свої інвестиції в ресурси в Сполучених Штатах або навіть вийти, тим самим охолоджуючи ринкову конкуренцію, проблема кредитного періоду все ще існує. Для малих і середніх підприємств із і без того обмеженим грошовим потоком «модель кредитного періоду» рівнозначна додатковій образі до шкоди.

2Перші сфотографували магазин електронних сигарет у Лос-Анджелесі|Джерело: 2Firsts

Практик на ринку електронних сигарет США якось сказав 2Firsts, що поточний звичайний період оплати в галузі становить 1-3 місяців, і «що кращі відносини з клієнтом, то довшим може бути період оплати». Але він зізнався, що зараз зазвичай торгує зі знайомими клієнтами, а за електронні сигарети «приймає лише деякі готівкові ордери».

Пан C також запропонував малим підприємствам зосередити ресурси та зменшити витрати за існуючих умов, щоб зосередити ресурси для впливу на ринки Латинської Америки чи Близького Сходу.

«Якщо ви хочете вийти на американський ринок, ви або створили там сильний дистриб’юторський орган, або маєте глибоку співпрацю зі своєю дистриб’юторською компанією, або ви витрачаєте гроші та технології. Як ми, невеликі гравці, можемо вийти? Для невеликих гравців, таких як ми, шансів немає взагалі».

На ринок США чекає чергова перестановка

Останні дані експортної торгівлі показують, що експорт електронних сигарет Китаю в жовтні склав близько 890 мільйонів доларів США. Сполучені Штати залишаються найбільшим напрямком експорту, експорт досягає 280 мільйонів доларів США, що становить 31% частки експорту.

З початком 2024 року регуляторне середовище ринку електронних сигарет США також змінюється. У червні 2024 року FDA вперше дозволило чотири продукти електронних сигарет зі смаком ментолу від Altria's NJOY для продажу в Сполучених Штатах. Це перший випадок, коли FDA схвалило електронні сигарети без смаку тютюну.

NJOY ACE Pod Menthol 2,4% отримав дозвіл на продаж (MGO)|Джерело: NJOY

У тому ж місяці FDA оголосило, що співпрацюватиме з Міністерством юстиції (DOJ) для створення багатовідомчої об’єднаної правоохоронної групи для боротьби з несанкціонованими одноразовими електронними сигаретами з фруктовим смаком, імпортованими з Китаю.

У жовтні FDA та митно-прикордонна служба (CBP) спільно вилучили партію електронних сигарет на суму 76 мільйонів доларів. Крім того, FDA випустило кілька попереджувальних листів щодо електронних сигарет у стилі смартфонів, які продаються на ринку.

FDA вилучило нелегальні електронні сигарети, включаючи GEEKBAR|Джерело: офіційний сайт FDA

Крім регулювання, новий тютюновий ринок у Сполучених Штатах все ще привертає увагу та інвестиції галузі.

Протягом останніх років Philip Morris International (PMI), British American Tobacco (BAT) і Altria сприяють темпам переходу на нові тютюнові вироби. Фінансовий звіт Philip Morris International за другий квартал показує, що обсяг поставок нікотинових пакетів ZYN у Сполучені Штати досяг 135,1 мільйона банок, що на 50,3% більше, ніж у минулому році. Крім того, Philip Morris International також просуває свій тютюновий продукт із підігрівом IQOS для повернення в США. Очікується, що пілотна програма IQOS буде запущена в Остіні, штат Техас.

Фінансовий звіт Philip Morris International за 2 квартал свідчить про значне збільшення поставок нікотинових мішків|Джерело: PMI

Зіткнувшись із співіснуванням регулювання ринку США та можливостей, невелика кількість провідних компаній прискорили свою підготовку до реагування, наприклад, активізували застосування PMTA та прискорили прогрес будівництва фабрик за кордоном. Але більше компаній все ще чекають і спостерігають. Як сказав містер А: «Усі чекають і спостерігають. Як тільки голова буде збита, з’явиться шанс взяти лідерство».

SKY, інвестор, який протягом тривалого часу приділяє увагу індустрії електронних сигарет, висловив схожу думку, що новий раунд тарифів призведе до того, що галузь почне перебудовуватися.

"Найбільше боїться, що через підвищення тарифів збільшення бюджету митного контролю США призведе до божевільних конфіскацій. Китайські компанії бояться конфіскацій, але не підвищення податків. Враховуючи нинішню сіру митницю, перебудова галузі майже неминуче». – сказав СКАЙ.

Для китайських компаній з виробництва електронних сигарет, основною перевагою яких є конкуренція з низькими витратами, тиск тарифних витрат і витрат на порушення є особливо помітним. Справжнім противником цієї групи є великі міжнародні тютюнові компанії з сильнішою фінансовою стійкістю та ефектом масштабу, які можуть спокійніше впоратися зі зростанням витрат.

Наразі 34 продукти, які отримали маркетингові замовлення, мають досвід роботи в міжнародних тютюнових компаніях|Джерело: FDA

Практик, який пішов з ринку США, висловив свою думку: «Ми всі знаємо, що тарифи є передбачуваними ризиками, але вони також означають перерозподіл. Ключовим є те, хто зможе пережити цей шторм і вистояти до кінця».

В океані, коли кит досягає кінця свого життя, його тіло повільно занурюється в тиху і темну глибоководну зону. Тут немає сонячного світла, а умови проживання дуже суворі. Для глибоководних істот загибель китів стала рідкісною можливістю виживання. З загибеллю китів на морському дні поступово сформувалася унікальна екосистема, що відновило безлюдну землю.

«Є глибоко вкорінені команди китайських малих і середніх брендів, які чекають підйому в Сполучених Штатах. Усі вони чекають, коли «один кит впаде, все оживе». Пан А сказав.

Зображення: створено ChatGpt